Il n’est pas étonnant que le prêt hypothécaire inversé soit l’un des produits hypothécaires les plus incompris qui soient. C’était bien lorsque les prêts hypothécaires inversés étaient un produit de prêt exotique que peu de gens achetaient. Cependant, plus d’un million ont été vendus depuis que le programme gouvernemental qui les assure a démarré en 1990.
Alors, qu’est-ce qu’une hypothèque inversée ? Une hypothèque inversée est un prêt qui utilise une maison résidentielle primaire comme garantie. En ce sens, c’est comme un prêt hypothécaire traditionnel. Cependant, contrairement aux prêts hypothécaires ordinaires, le montant qu’un emprunteur doit sur un prêt hypothécaire inversé augmente avec le temps, et le paiement n’est dû que lorsque le propriétaire ne vit plus dans la propriété.
Il existe trois principaux types de prêts hypothécaires inversés. La plupart d’entre eux – environ 90 % – sont assurés par la Federal Housing Administration. Il y a le HECM standard, que vous pouvez utiliser comme une ligne de crédit, un versement mensuel ou une somme forfaitaire. Il y a aussi le HECM d’achat, que les emprunteurs utilisent pour acheter une maison et enfin le HECM de refinancement, qui vous permet de convertir un HECM existant en un nouveau HECM, pour soit bénéficier de taux plus bas, soit emprunter plus d’argent.
Quels sont les avantages et les inconvénients ? Le principal avantage d’un prêt hypothécaire inversé est que le crédit de l’emprunteur n’est pas un facteur déterminant pour l’approbation. Les facteurs clés sont la valeur de la maison, le montant du prêt et l’âge de l’emprunteur.
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En 2018, la valeur nette des maisons des seniors a atteint 6,8 billions de dollars et elle continue de croître. Cela fait des prêts hypothécaires inversés une option particulièrement intéressante pour certains propriétaires âgés. Notez que même si la valeur de votre maison baisse, les héritiers du propriétaire ne devront jamais plus que la valeur de la maison lorsqu’elle sera vendue.
Si la valeur de votre maison se maintient ou augmente, le propriétaire ou les héritiers pourraient se retrouver avec une certaine équité lorsque la maison est finalement vendue. Tant que les taxes foncières et l’assurance sont payées, ils ne peuvent jamais être forcés de quitter la maison. Ce sont des avantages attrayants pour les propriétaires âgés qui ont du mal à joindre les deux bouts.
Cependant, il y a de sérieux inconvénients à considérer. Par exemple, les prêts hypothécaires inversés réduisent l’héritage que vous laissez à vos héritiers. À moins qu’ils ne remboursent l’hypothèque inversée, ils n’hériteront pas de la maison. En outre, les HECM ne sont pas bon marché. Ils sont coûteux par rapport aux lignes de crédit hypothécaires et aux prêts hypothécaires de second rang, en particulier si l’on tient compte de la prime d’assurance hypothécaire.
Un élément important à prendre en compte est que les frais et les coûts varient considérablement d’un prêt hypothécaire inversé à l’autre. Les propriétaires peuvent économiser beaucoup d’argent en magasinant et en comparant les conditions. Il est payant de magasiner et d’obtenir des devis avant de choisir un prêteur. Vous êtes également restreint de quitter votre maison pendant plus d’un an, et il n’y a pas de déduction fiscale annuelle pour les intérêts.