De encontrar um novo corretor pode ser doloroso. Há tantas opções por aí, e todas elas prometem a melhor experiência – mas isso não é verdade. Existem diferentes corretores para diferentes tipos de investidores. Com quem se vai depende realmente de como se quer abordar o investimento do seu dinheiro, e que tipo de opções de investimento correspondem às suas necessidades. Abaixo encontrará uma análise completa dos serviços de investimento da Vanguard, ponderando os prós e os contras para que possa determinar se este é o corretor certo para si. Comecemos com um pouco de história sobre a empresa e a sua filosofia.
Sobre a Vanguard
Vanguard existe desde 1975, quando foi fundada pelo proprietário Jack Bogle. Na altura, a Bogle viu que a maioria dos fundos mútuos geridos activamente eram frequentemente índices de mercado com um desempenho inferior ao esperado. Ele também achava que os investidores deviam ser donos dos fundos de investimento. De acordo com o website da Vanguard:
“Desde o seu início em 1975, a Vanguard tem-se destacado como um tipo muito diferente de empresa de investimento. A Vanguard foi fundada sobre uma ideia simples mas revolucionária de que uma empresa de fundos mútuos não deveria ter proprietários externos. O fundador John C. Bogle estruturou a Vanguard como uma empresa de fundos mútuos propriedade do cliente* sem proprietários externos à procura de lucros”
p>Bogle criou então o primeiro fundo de índice de sempre – um fundo mútuo de baixo custo, propriedade daqueles que nele investem, e que corresponde ao desempenho de um índice específico. A Vanguard cresceu como empresa desde os anos 70, mas as suas filosofias têm permanecido as mesmas. A empresa ainda se concentra em opções de investimento de baixo custo e oferece uma vasta gama de tipos de contas de investimento para investir com.
Vanguard Features
Embora tenha uma filosofia e foco particulares, Vanguard oferece muitas opções para saltar e começar a investir. Eis um olhar completo sobre o que a Vanguard oferece:
Opções de conta
Vanguard oferece tanto contas de reforma como contas de investimento padrão. Aqui estão os tipos de contas a escolher:
- Roth e IRAs Tradicionais – Ambos os produtos são óptimos à sua maneira e proporcionam uma opção fiável para a reforma fora do seu plano patrocinado pelo empregador.
- SEPs, SIMPLES & i401(k)s – Se tiver o seu próprio negócio, tem algumas opções para tirar partido das poupanças de reforma. Se for um único proprietário, por exemplo, pode abrir um SEP-IRA. Há também opções se tiver empregados.
- Anuidades variáveis – Uma vez que tenha maximizado tanto um IRA como 401(k) para o ano, pode usar uma anuidade variável para continuar a maximizar os benefícios fiscais que essas contas de reforma oferecem. Tenha em mente que estes não são para todos.
- 529 planos de poupança universitários – Se está a poupar para a educação universitária do seu filho, um plano 529 é uma excelente opção a considerar devido aos benefícios fiscais.
- Individual & contas conjuntas – Quer tenha esgotado ao máximo as suas contas de reforma ou apenas queira começar a investir, uma conta de investimento tributável normal é uma boa opção.
- Anuidades de rendimento – Esta não é necessariamente uma conta de investimento, mas sim uma quantia fixa que pagaria em troca de uma quantia consistente em dólares. Esta pode ser uma opção se já estiver reformado e quiser apenas um “cheque de pagamento” garantido”
- 401(k) rollovers e transferências – Se deixou um emprego, a Vanguard pode ajudá-lo a rolar o seu anterior 401(k) para uma conta com eles.
Produtos de investimento
Além da variedade de opções de conta, Vanguard oferece mais do que apenas fundos de índice de baixo custo:
- Vanguard fundos mútuos – Vanguard tem uma lista maciça de fundos que oferecem (na altura em que este texto foi escrito, mais de 120). Também pode escolher entre uma variedade de tipos. Fundos tudo-em-um permitem-lhe escolher uma estratégia e “defini-la e esquecê-la”, enquanto que fundos seleccionados permitir-lhe-ão criar diversidade na sua carteira.
- Vanguard ETFs – Escolha entre classes de activos essenciais, depois defina a sua estratégia com um ETF, que actua como um fundo de investimento mas negoceia como uma acção. Encontre ETFs que se concentram em empresas nos EUA, internacionalmente, ou por sector.
- Outras acções, ETFs, e fundos mútuos – Pode comprar acções individuais directamente ou fundos geridos por empresas fora da Vanguard, também. Basta saber que os fundos fora da Vanguard tendem a ser mais caros.
- CDs individuais & obrigações – Em vez de comprar um fundo que se concentra nestes veículos de investimento, e para adicionar alguma estabilidade à sua carteira, pode comprar um Certificado de Depósito (CD) ou uma obrigação numa base individual.
- fundos mútuos do mercado monetário – Para uma opção de investimento a curto prazo, pode investir em dinheiro através de um fundo mútuo do mercado monetário Vanguard. Considere isto se precisar de um local para guardar dinheiro até seis meses.
Outras Características Únicas
Enquanto o Vanguard se concentra principalmente no investimento auto-direccionado, oferece algumas alternativas:
- Carteiras geridas – Pode obter um consultor de investimento pessoal para gerir a sua carteira de investimentos por uma taxa anual de 0.3% (o que ainda é bastante competitivo).
- Robo-conselheiros – Vanguard oferece uma opção de robo-conselheiro, mas requer uma consulta inicial com um conselheiro ao vivo que desenvolverá uma estratégia consigo. Isto faz parte dos seus Serviços de Conselheiro Pessoal, e pode aprender mais aqui.
Is Vanguard for You?
Vanguard é melhor para aqueles que querem jogar o jogo longo. Se é um day-trader ou um investidor impaciente, Vanguard não é para si. Com os seus fundos mútuos de baixo custo e ETFs isentos de taxas, é de facto encorajado a utilizar esses investimentos. Além disso, quanto mais dinheiro tiver na conta, mais barato se torna a negociação (o que é típico dos corretores). Pode investir em acções individuais, mas existem outros corretores que eu recomendaria para isso, devido ao custo e às opções. Em geral, se quiser investir para a reforma, como fundos de baixo custo, e estiver interessado em fundos de índice e ETFs, Vanguard é uma combinação perfeita.
Vanguard Pricing
Vanguard é um dos corretores de mais baixo custo no sector. Se é alguém que gosta de investir em títulos e deixá-los andar durante um período de tempo mais longo antes de fazer quaisquer alterações, vai adorar o Vanguard e a sua estrutura de preços. Veja aqui o que custa fazer negócios com Vanguard:
- Fundos mútuos de Vanguard – FREE
- ETFs de Vanguard – FREE (a menos que compre ou venda esse ETF mais de 25 vezes num ano)
- Outros títulos e ETFs – $7 por transacção
- Opções – $7 + $1 por contrato
- Outros fundos de investimento (sem carga; fora da Vanguard) – $20 por comércio
- Futuros – não disponíveis
- Forex – não disponível
li>U.S. Títulos do Tesouro – LIVRE
Pros à Vanguard
Baixo custo
Quando se trata de investir, a Vanguard é um dos corretores de mais baixo custo que encontrará. Tanto de facto, que muitos dos principais robôs-conselheiros usam fundos Vanguard como parte da sua estratégia automatizada. Em alguns casos, os seus rácios de despesas de fundos mútuos são até 80% mais baratos do que a média dos fundos mútuos noutros locais. Quando se começa a investir grandes quantias, isto faz uma enorme diferença.
Por exemplo, o seu website tem uma ferramenta que estima as suas poupanças. Quando utilizei $100.000 como montante inicial investido, a Vanguard diz que pouparia mais de $79.000 em 30 anos apenas utilizando os seus fundos em vez de um fundo industrial semelhante:
Guardar os seus activos geridos por um assessor também é barato. Com Vanguard pagará 0,3% dos seus activos anualmente para que os seus investimentos sejam geridos activamente por alguém. Um senão, no entanto – tem de ter $50.000 numa conta para se qualificar.
Sem conflito de interesses ou pressão de vendas
Construindo fora do seu baixo custo, Vanguard também não tem proprietários externos. Como os fundos da Vanguard são propriedade dos seus investidores, eles não o pressionam a comprar outros produtos. Se tem vindo a investir há algum tempo, sabe que esta é uma sensação agradável porque outros corretores que utilizei encontrarão uma forma de “encorajá-lo” a comprar algum tipo de fundo gerido activamente, uma vez que lhes enche os bolsos. Isto também lhe dá a oportunidade de ganhar um retorno mais significativo do investimento, uma vez que não está a pagar taxas elevadas aos gestores de fundos.
O desempenho dos seus fundos
Segundo a Vanguard, 93% dos seus fundos mútuos tiveram um desempenho melhor do que as médias dos seus pares nos últimos 10 anos. Mais uma vez, se for um investidor a longo prazo, é bom saber isto. Lembre-se, no entanto, que o desempenho passado não indica o desempenho futuro dos investimentos, mas é certamente um historial em que qualquer investidor a longo prazo deve sentir-se confiante.
Nenhum montante mínimo necessário para abrir uma conta
Uma das grandes coisas do Vanguard é que não há um montante mínimo em dólares de que precise para abrir uma nova conta de corretagem (isto pode variar dependendo do tipo específico de conta que procura). Muitos corretores obrigam-no a depositar acima de alguns milhares de dólares só para começar, por isso esta é uma boa funcionalidade. A advertência, obviamente, é que para investir é preciso dinheiro. O requisito é apenas que tenha o suficiente para comprar uma única acção de um ETF (que normalmente é inferior a $100).
ETFs sem comissão
Embora os ETFs Vanguard tenham um rácio de despesas (mínimo), não lhe custam nada para negociar. É isso mesmo. A Vanguard tem transacções gratuitas nos seus ETFs. Se é um investidor que gosta de ETFs como forma de diversificar rapidamente a sua carteira, vai adorar esta funcionalidade. Também não pagará taxas adicionais pela assistência de corretagem ao comprar ETFs Vanguard.
Pode misturar e combinar todos os tipos de ETFs para dar à sua carteira alguma diversificação instantânea, e não lhe custará nada para o fazer (em taxas de negociação, ou seja). O único senão é que não pode comprar ou vender o mesmo ETF mais de 25 vezes num ano. Se o fizer, começará a pagar por essas transacções.
Simplicidade
Tive corretores cujo sistema online é terrível de usar. Está desorganizado, e não se encontra nada de que se precise. A linguagem é muito limpa e simples quando se entra no sistema. E é fácil visualizar o desempenho da sua carteira, bem como obter quaisquer documentos relevantes de que possa necessitar. Isto pode parecer um “profissional” tolo, mas é uma coisa que adoro na minha conta Vanguard – tudo é tão fácil de localizar, e os negócios são simples de fazer.
Cons to Vanguard
Serviço ao cliente
Embora Vanguard ofereça muitos guias e recursos no seu website, incluindo um blogue muito querido, eles ficam aquém do serviço padrão ao cliente. Por vezes, basta falar com alguém, e o Vanguard atrasa-se nesta área em relação aos seus pares.
A maior razão para isto é a sua falta de uma funcionalidade de chat. Nos dias de hoje, quase todas as empresas estão a mudar para oferecer uma opção de chat para que se possa rapidamente obter informação enquanto se está online sem ter de esperar por uma resposta de e-mail ou alguém ao telefone.
Em vez disso, o Vanguard oferece suporte telefónico (apenas durante certas horas), suporte por correio (não tenho a certeza de quando o utilizaria), ou mensagens seguras (que é basicamente como um e-mail). A informação de contacto é também aborrecida para saber – tem de sair e navegar para a página Contacto.
Alto investimento inicial mínimo em alguns fundos
Os melhores fundos do Vanguard têm um montante de investimento mínimo superior à média. Pode encontrar alguns fundos que oferecem um mínimo de $1.000 (este é o mais baixo que verá), mas a maioria dos seus fundos tem um montante de investimento mínimo de $3.000 ou $10.000. Se tiver este tipo de dinheiro para investir, isto não é um problema, mas cria uma barreira significativa para a maioria das pessoas que estão apenas a começar a investir.
Fundos não-vanguardos são caros
Vanguard encoraja-o definitivamente a investir nos seus fundos, uma vez que são baratos. Se for para além disso e investir noutro tipo de fundo mútuo, as taxas de negociação serão bastante elevadas. Deparei-me com este problema quando passei o meu IRA para o Vanguard, e tinha alguns fundos externos como parte da minha carteira. O custo para vender o fundo era o triplo do que teria pago se o tivesse descarregado com o meu corretor anterior antes da transferência. Isso foi um erro da minha parte por não ter lido as letras miúdas, mas se planeia comprar e vender fundos externos, o Vanguard pode não ser o melhor para si.
Não é adequado para comerciantes de dia
Se estiver a negociar acções individuais numa base diária, eu recomendaria um corretor de muito menor custo. O Vanguard cobra $7 por transacção (o que é excelente numa base por transacção), mas esse custo pode ser somado se estiver a fazer múltiplas transacções todos os dias. Leia mais sobre para quem é o Vanguard, mas se for um negociador diário, eu evitaria o Vanguard.
Selecção limitada quando se trata de opções de investimento
Como mencionei acima, pode investir nos tipos de investimento mais comuns, como acções, obrigações, e fundos mútuos. Mas se procura investir em veículos como moeda estrangeira, futuros, ou mercadorias, procure noutro lugar porque o Vanguard não os oferece como opção de investimento.
Não é o melhor para pesquisa e análise de dados
A plataforma de pesquisa Vanguard é bastante limitada. Não encontrará coisas como linhas de tendência, ferramentas de desenho, ou dados de volume sobre títulos que está a investigar. Isto vai de par com o facto de não serem construídos para comerciantes de dia, mas continua a ser uma opção limitativa se quiser pesquisar uma nova segurança. Também não pode personalizar os seus gráficos como pode fazer com outras plataformas. Isto significa que não pode puxar os investimentos de volta aos gráficos que criou com parâmetros personalizados para analisar da mesma forma que o fez com investimentos anteriores.
Além disso, as suas compras podem não se alinhar com cotações reais em tempo real. Descobri que mesmo ao comprar ETFs, as cotações são frequentemente atrasadas até 10 a 20 minutos, o que é frustrante se estiver a tentar cronometrar a compra de um investimento.