No es de extrañar que la hipoteca inversa sea uno de los productos hipotecarios más incomprendidos que existen. Eso estaba bien cuando las hipotecas inversas eran un producto de préstamo exótico que poca gente adquiría. Sin embargo, se han vendido más de un millón desde que el programa gubernamental que las asegura comenzó en 1990.
Entonces, ¿qué es una hipoteca inversa? Una hipoteca inversa es un préstamo que utiliza una vivienda residencial principal como garantía. En ese sentido, es como una hipoteca tradicional. Sin embargo, a diferencia de las hipotecas regulares, la cantidad que un prestatario debe en una hipoteca inversa aumenta con el tiempo, y el pago sólo se debe cuando el propietario ya no vive en la propiedad.
Hay tres tipos principales de hipotecas inversas. La mayoría de ellas -alrededor del 90 por ciento- están aseguradas por la Administración Federal de la Vivienda. Existe la HECM estándar, que se puede utilizar como una línea de crédito, una cuota mensual o una suma global. También hay una HECM para la compra, que los prestatarios utilizan para comprar una casa y, por último, está la HECM para la refinanciación, que permite convertir una HECM existente en una nueva HECM, para beneficiarse de tipos más bajos o pedir más dinero prestado.
¿Cuáles son los beneficios y las desventajas? El principal beneficio de una hipoteca inversa es que el crédito del prestatario no es un factor decisivo a la hora de la aprobación. Los factores clave son el valor de la casa, el importe del préstamo y la edad del prestatario.
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En 2018, el patrimonio de las viviendas de los mayores alcanzó los 6,8 billones de dólares y sigue creciendo. Esto hace que las hipotecas inversas sean una opción especialmente atractiva para algunos propietarios de viviendas de la tercera edad. Tenga en cuenta que incluso si el valor de su casa cae, los herederos del propietario nunca deberán más que el valor de la casa cuando se venda.
Si el valor de su casa se mantiene o aumenta, el propietario o los herederos podrían quedarse con algo de capital cuando la casa se venda finalmente. Mientras se paguen los impuestos sobre la propiedad y el seguro, nunca podrán verse obligados a abandonar la casa. Estas son ventajas atractivas para los propietarios de edad avanzada que tienen dificultades para llegar a fin de mes.
Sin embargo, hay que tener en cuenta serias desventajas. Por ejemplo, las hipotecas inversas reducen la herencia que deja a sus herederos. A menos que paguen la hipoteca inversa, no heredarán la casa. Además, las HECM no son baratas. Son caras en comparación con las líneas de crédito con garantía hipotecaria y las segundas hipotecas, sobre todo si se tiene en cuenta la prima del seguro hipotecario.
Algo importante a tener en cuenta es que las comisiones y los costes varían significativamente de una hipoteca inversa a otra. Los propietarios de viviendas pueden ahorrar una gran cantidad de dinero comprando y comparando las condiciones. Merece la pena comparar precios antes de elegir un prestamista. También se restringe la posibilidad de abandonar la vivienda durante más de un año, y no existe una deducción fiscal anual por los intereses.