Con la adición de los activos operativos y la mano de obra de Aleris, Novelis está preparada para servir de forma más eficiente al creciente mercado asiático, integrando activos complementarios en la región, incluyendo capacidades de reciclaje, fundición, laminación y acabado. La empresa también añadirá el sector aeroespacial a su cartera y mejorará su capacidad para seguir aportando productos innovadores al mercado, reforzando sus capacidades de investigación y desarrollo y cumpliendo su propósito de dar forma a un mundo sostenible juntos.
«Hoy es un momento de transformación en la historia de nuestra empresa, y nunca he tenido más confianza en nuestra capacidad para ofrecer aún más valor a nuestros clientes, colegas y a las comunidades donde vivimos y trabajamos», dijo Steve Fisher, Presidente y Director General de Novelis Inc. «Con una plantilla de primera clase, una presencia en los mercados finales más competitivos y técnicamente exigentes, y la capacidad de ofrecer soluciones rápidas, adaptables y sostenibles, Novelis podrá servir aún mejor a nuestros clientes»
Además de sus muchos beneficios estratégicos, la adquisición generará aproximadamente 150 millones de dólares en sinergias y crea un sólido perfil financiero. Además, la deuda neta combinada con el EBITDA ajustado de aproximadamente 3,3x está dentro de la orientación recientemente actualizada de menos de 3,5x y muy por debajo de la perspectiva inicial de menos de 4x cuando se anunció la transacción.
El precio de compra al cierre, de 2.800 millones de dólares, se compone de 775 millones de dólares por el valor de los fondos propios, así como de aproximadamente 2.000 millones de dólares por la asunción o extinción de la deuda pendiente actual de Aleris y un pago de 50 millones de dólares por ganancias. Los niveles de endeudamiento de Aleris han aumentado desde el anuncio inicial de la adquisición debido al aumento del capital circulante para respaldar la puesta en marcha de las operaciones, mientras que el pago de beneficios está relacionado con un rendimiento mayor de lo esperado del negocio de Aleris en Estados Unidos. Sobre la base de los últimos doce meses que terminaron el 31 de diciembre de 2019, el EBITDA ajustado de Aleris independiente se situó en 388 millones de dólares, por encima de lo estimado en el momento del anuncio del acuerdo. A pesar del aumento de la deuda heredada, el múltiplo de valor de empresa implícito de 7,2x, está en línea con nuestro caso de adquisición, debido a un mejor rendimiento del EBITDA.
«Esta adquisición refuerza la posición de liderazgo de Novelis en la industria del aluminio y define claramente a Hindalco Industries como la empresa preeminente en el sector mundial de los metales», dijo Satish Pai, director general de Hindalco Industries y director de Novelis Inc. «Estoy orgulloso del trabajo que los equipos de Novelis y Aleris han realizado para cerrar esta transacción y posicionar así a Novelis para el crecimiento y el éxito futuros.»
Novelis adquirirá las 13 plantas de Aleris en América del Norte, Europa y Asia; sin embargo, para satisfacer las condiciones reglamentarias, la empresa debe desprenderse de las plantas de Aleris en Lewisport, Kentucky, EE, y Duffel, Bélgica, tal y como se anunció anteriormente.
Vea un mensaje en vídeo del Presidente y Director General de Novelis Inc. Steve Fisher aquí.
Acerca de Novelis
Novelis Inc. está impulsada por su propósito de dar forma juntos a un mundo sostenible. Como líder mundial en productos y servicios innovadores y el mayor reciclador de aluminio del mundo, nos asociamos con clientes de los sectores de la automoción, las latas de bebidas y las especialidades para ofrecer soluciones que maximicen las ventajas del aluminio ligero sostenible en toda Norteamérica, Europa, Asia y Sudamérica. Novelis es una filial de Hindalco Industries Limited, líder de la industria del aluminio y el cobre, y la empresa de metales más importante del Grupo Aditya Birla, un conglomerado multinacional con sede en Mumbai, India. Para más información, visite novelis.com.
Acerca de Aleris
Aleris es una empresa privada líder mundial en productos laminados de aluminio que presta servicio a diversos sectores, como el aeroespacial, la automoción, la construcción, el transporte comercial y la fabricación industrial. Con sede en Cleveland, Ohio, Aleris cuenta con instalaciones de producción en Norteamérica, Europa y Asia.
Información financiera de Novelis y Aleris
La información financiera combinada que se incluye en el comunicado de hoy es preliminar, no está auditada y no da efecto a los ajustes que se requerirían en virtud del artículo 11 del Reglamento S-X, no da efecto a los ajustes de la contabilidad de compras y a los requisitos de presentación relacionados con las plantas de Aleris en Lewisport, Kentucky y Duffel, Bélgica, como operaciones discontinuadas, y no ha sido revisada por nuestra empresa de contabilidad pública registrada independiente. La empresa proporcionará la información financiera pro-forma requerida en una futura presentación del formulario 8-K. Puede encontrarse información financiera adicional sobre los resultados históricos de Novelis en la sección de inversores de la página web de Novelis, http://investors.novelis.com/, y en sus archivos con la SEC. La información financiera histórica de Aleris puede encontrarse en sus archivos de la SEC.
Declaraciones a futuro
Las declaraciones hechas en este comunicado de prensa que describen las intenciones, expectativas, creencias o predicciones de Novelis pueden ser declaraciones a futuro dentro del significado de las leyes de valores. Las declaraciones a futuro incluyen declaraciones precedidas por, seguidas de, o que incluyan las palabras «cree», «espera», «anticipa», «planea», «estima», «proyecta», «pronostica» o expresiones similares. Entre los ejemplos de declaraciones prospectivas de este comunicado de prensa se incluyen el impacto de la adquisición en la capacidad de Novelis para ofrecer un valor aún mayor a sus grupos de interés, el hecho de que Novelis esté preparada para prestar un servicio más eficiente al mercado asiático, la mayor capacidad de Novelis para introducir productos innovadores en el mercado, las capacidades reforzadas de I+D de Novelis, los beneficios estratégicos de la transacción y las sinergias previstas como resultado de la adquisición. Novelis advierte que, por su naturaleza, las declaraciones a futuro implican riesgo e incertidumbre y los resultados reales de Novelis podrían diferir materialmente de los expresados o implícitos en tales declaraciones. No tenemos la intención, y renunciamos a cualquier obligación, de actualizar las declaraciones a futuro, ya sea como resultado de nueva información, eventos futuros u otros. Los factores que podrían hacer que los resultados o desenlaces reales difieran de los resultados expresados o implícitos en las declaraciones prospectivas incluyen, entre otros, los factores incluidos en el epígrafe «Factores de riesgo» de nuestro Informe Anual en el Formulario 10-K para el ejercicio fiscal finalizado el 31 de marzo de 2019. Además de los factores revelados previamente en los informes de Novelis presentados ante la SEC y los identificados en otras partes de esta nota de prensa, los siguientes factores relacionados con la adquisición de Aleris, entre otros, podrían hacer que los resultados reales difieran materialmente de las declaraciones prospectivas o del rendimiento histórico: dificultades y retrasos en la integración de los negocios de Aleris y Novelis; y no realizar plenamente los ahorros de costes previstos y otros beneficios anticipados de la adquisición de Aleris.